(AGENPARL) - Roma, 12 Aprile 2024 - (AGENPARL) – ven 12 aprile 2024 INDAGINE FINTECH
NEL SISTEMA FINANZIARIO ITALIANO
Aprile 2024
INDAGINE FINTECH
NEL SISTEMA FINANZIARIO ITALIANO
Aprile 2024
Questo fascicolo presenta i principali risultati dell’indagine Fintech nel sistema finanziario italiano
svolta dalla Banca d’Italia nel 2023.
I dati, raccolti esclusivamente per finalità di analisi, sono trattati ed elaborati in forma aggregata
nel rispetto della normativa sulla privacy. Si ringraziano gli intermediari che hanno partecipato alla
rilevazione.
All’indagine, curata da Alessandro Scognamiglio e Mattia Berruti, hanno contribuito Enrica Accomando,
Jacopo Appodia, Alessio Beninati, Francesco Cavalieri, Andrea Ianni, Federica Laurino,
Valerio Minichiello, Giorgio Occasi, Isabelle Pietroletti, Eugenio Rubera, Diego Ruggeri, Carlo Salandi,
Chiara Torriero.
© Banca d’Italia, 2024
Indirizzo
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00184 Roma – Italia
Sito internet
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Tutti i diritti riservati. È consentita la riproduzione a fini didattici
e non commerciali, a condizione che venga citata la fonte
Grafica a cura della Divisione Editoria e stampa della Banca d’Italia
INDICE
Premessa …………………………………………………………………………………………………. 5
Principali risultati……………………………………………………………………………………… 7
Gli investimenti…………………………………………………………………………………10
1.1 Le caratteristiche degli investimenti ………………………………………………10
1.2 Collaborazioni e partecipazioni con soggetti Fintech………………………..16
Gli effetti dei progetti sul business model degli intermediari……………………..22
2.1 Governance dei progetti ………………………………………………………………22
2.2 Investimenti e ricavi attesi……………………………………………………………23
2.3 Finalità dei progetti…………………………………………………………………….24
2.4 Caratteristiche dei progetti delle diverse aree di business…………………..25
2.5 Investimenti per tipo di intermediario……………………………………………30
2.6 Effetti attesi sui rischi………………………………………………………………….32
3 L’open banking………………………………………………………………………………….33
Il contrasto al riciclaggio e al finanziamento del terrorismo (AML)…………….37
Nota metodologica……………………………………………………………………………………41
AVVERTENZE
Le elaborazioni, salvo diversa indicazione, sono eseguite dalla Banca d’Italia; per i dati dell’Istituto si omette l’indicazione
della fonte. Ulteriori informazioni sono contenute nelle Note metodologiche della Relazione Annuale e del Rapporto
annuale regionale.
Segni convenzionali:
il fenomeno non esiste;
….
il fenomeno esiste ma i dati non si conoscono;
i dati non raggiungono la cifra significativa dell’ordine minimo considerato;
i dati sono statisticamente non significativi.
Premessa
Questo fascicolo presenta i risultati della quarta indagine conoscitiva Fintech
condotta dalla Banca d’Italia nel corso del 2023.
La rilevazione, che ha cadenza biennale, ha coinvolto l’intero sistema bancario;
sono stati inoltre interessati 67 intermediari non bancari1), selezionati in base ai volumi
di operatività e al particolare modello di business adottato.
Il tasso di partecipazione è stato complessivamente del 96,5 per cento; considerando
le sole banche, la copertura in termini di attivo è stata pari al 97,0 per cento del totale.
La prima parte del lavoro descrive i principali fatti emersi dalla rilevazione,
prendendo in esame la dinamica degli investimenti, le tecnologie adottate, la rete di
collaborazioni tra intermediari e imprese fornitrici di servizi informatici e tecnologici
nella realizzazione degli investimenti.
La seconda parte esamina gli effetti di questi investimenti sull’organizzazione
degli intermediari, sul business model e sui rischi, così come vengono percepiti dagli
intermediari.
La terza e la quarta sezione sono dedicate ai progetti fintech rilevanti per l’open
banking e per il contrasto del riciclaggio.
1) Includono società finanziarie ex art. 106 del TUB, IP, IMEL, SGR e SIM.
BANCA D’ITALIA
Fintech in italia
Elenco degli acronimi impiegati
AI: Artificial Intelligence
AIS: Account Information Services
AML: Anti Money Laundering
API: Application Programming Interfaces
BFM: Business Financial Management
CIE: Carta d’Identità Elettronica
CFT: Combating the Financing of Terrorism
CRM: Customer Relationship Management
DLT: Distributed Ledger Technology
IOT: Internet Of Things
IMEL: Istituti di Moneta Elettronica
IP: Istituti di Pagamento
KYC: Know Your Customer
ML: Machine Learning
NLP: Natural Language Processing
OCR: Optical Character Recognition
OICR: Organismo di Investimento Collettivo del Risparmio
PFM: Personal Financial Management
PIS: Payment Initiation Service
POC: Proof of Concept
PSD: Payment Service Directive
RPA: Robot Process Automation
SGR: Società di Gestione del Risparmio
SIM: Società di Intermediazione Mobiliare
SPID: Sistema Pubblico di Identità Digitale
Fintech in italia
BANCA D’ITALIA
Principali risultati2)
Il profilo degli investimenti3) – La spesa per investimenti in tecnologie innovative
è stata pari a 600 milioni di euro nel biennio 2021-2022; viene stimata in 901 milioni
per il biennio 2023-2024; sono previste ulteriori spese per 380 milioni a partire dal
2025, fino al completamento dei progetti. Complessivamente la spesa connessa ai
progetti di investimento rilevati ammonta a 1,88 miliardi di euro.
Risultano in crescita anche altri aspetti correlati con il processo di trasformazione
digitale degli intermediari come la dimensione dei progetti, il numero degli addetti
coinvolti, il ricorso alle collaborazioni con aziende fornitrici di servizi informatici e
tecnologici, il valore delle partecipazioni azionarie in soggetti fintech.
La spesa è riferibile a 430 progetti di investimento, il 63 per cento dei quali
totalmente nuovo e rappresentativo del 56 per cento della spesa; nella precedente
rilevazione il peso dei nuovi progetti in termini numerici e di spesa era stato pari
rispettivamente al 75 e al 47 per cento. Pertanto, accanto a una netta espansione
delle nuove risorse stanziate, si osserva anche qualche segnale di consolidamento delle
iniziative, misurato dal minore contributo – almeno in termini di numerosità – dei
nuovi progetti.
Il processo di trasformazione digitale del sistema finanziario, per quanto in
espansione, risulta quantitativamente limitato e polarizzato. In rapporto alla spesa
per l’acquisto di software, hardware, impianti tecnologici e per il funzionamento
dei sistemi IT, la spesa fintech del sistema bancario è stata mediamente pari al 5,0
per cento nel biennio 2021-2022; inoltre, la quota di spesa riconducibile ai primi
10 investitori è ulteriormente cresciuta, raggiungendo l’87,5 per cento del totale.
Collaborazioni e partecipazioni – I progetti di investimento possono essere
realizzati collaborando con imprese e provider tecnologici allo scopo di impiegare
tecnologie e professionalità altrimenti non disponibili all’interno dell’intermediario e
di accelerare i tempi di realizzazione dei progetti; rispetto alla precedente rilevazione è
aumentata sia la percentuale di intermediari che ha stretto un rapporto di collaborazione
(dal 46 al 51 per cento) sia il numero di accordi (da 330 a 470 unità).
Un’ulteriore opzione per realizzare i progetti fintech è rappresentata
dall’acquisizione diretta di partecipazioni in aziende specializzate nella fornitura di
servizi tipici dell’information technology: il valore nominale delle quote ammonta a
1.114 milioni di euro, pari a cinque volte quello osservato nel 2021.
2) I progetti Fintech rappresentano quelle iniziative di investimento incentrate sull’innovazione tecnologico-finanziaria capaci di generare nuovi
processi, prodotti, servizi e modelli di business. L’elenco e la descrizione delle tecnologie sono contenuti nella nota metodologica.
3) L’indagine, svolta nel corso del 2023, rileva i progetti di investimento avviati nel biennio 2021-2022 e quelli che gli intermediari intendono
intraprendere nel biennio 2023-2024. Per ciascuno progetto sono rilevati le spese e i ricavi annuali durante il periodo 2021-2024; successivamente e sino alla messa in produzione dei progetti spese e ricavi sono rilevati in modo cumulato. Le informazioni del biennio 2021-2022 hanno
natura consuntiva.
BANCA D’ITALIA
Fintech in italia
Le tecnologie impiegate – Le principali tecnologie che caratterizzano i progetti
sono state le piattaforme web-mobile (20,5 per cento), l’intelligenza artificiale
(AI; 16,5 per cento) e le Application Programming Interfaces (API; 14,9 per cento):
esse costituiscono le tecnologie di riferimento sulle quali sono basati poco più della
metà dei progetti. Rispetto alla precedente rilevazione è aumentato sia il numero che
la spesa dei progetti basati sulle piattaforme web-mobile, sull’AI, sulle firme digitali,
sulle DLT e i sui big data; sono diminuiti, invece, per numero e valore i progetti
connessi con le API e le tecnologie biometriche; i progetti legati al cloud computing,
pur divenendo meno numerosi, sono cresciuti in termini di spesa.
Gli effetti sulle aree di business4) – Le aree di business cha hanno attratto le
maggiori risorse economiche sono state quelle dell’intermediazione e dei pagamenti,
con quote di investimenti pari rispettivamente al 43,7 e al 39,4 per cento del totale;
in termini di numerosità dei progetti l’area prevalente è quella delle operations, che
rappresenta un quarto dei progetti. L’incidenza della spesa in tecnologie fintech in
rapporto ai costi operativi e l’impatto dei ricavi attesi sul margine di intermediazione
restano circoscritti e in nessuna area di business superano l’1 per cento.
I progetti più rilevanti nell’area dell’intermediazione hanno avuto come obiettivo
prevalente la digitalizzazione e l’automazione del processo del credito, dalla richiesta
del prestito alla sua erogazione sino all’eventuale gestione dei crediti problematici
e in sofferenza (digital lending). Nei pagamenti le innovazioni più ricorrenti hanno
riguardato gli instant payments e l’integrazione degli strumenti di pagamento all’interno
di wallet digitali. I progetti legati alle operations, basati principalmente sull’AI e sulla
RPA, hanno interessato i processi di back office e le interazioni con la clientela (attraverso
i chatbot). I progetti basati su RPA hanno interessato anche i servizi di investimento e
in particolare la consulenza e la gestione dei portafogli finanziari.
Le principali ricadute dei progetti sono attese sui rischi operativi: da un lato
è attesa una riduzione delle frodi e delle spese legali e conseguentemente anche un
miglioramento dei profili reputazionali dell’intermediario; dall’altro, invece, si prevede
un aumento del rischio legato all’outsourcing ICT in considerazione del crescente
ricorso a fornitori in cloud. La gestione del rischio di terze parti diventa pertanto un
aspetto fondamentale in un ecosistema caratterizzato da frequenti collaborazioni con
partner tecnologici.
L’open banking – I nuovi progetti per l’open banking risultano limitati in termini
di risorse e in netta diminuzione rispetto alla precedente rilevazione (da 156 milioni
a 46 milioni di euro). Le nuove iniziative sono riconducibili, oltreché ai servizi di
pagamento, all’impiego delle identità digitali, allo sviluppo di portafogli digitali e di
soluzioni tecnologiche di supporto del business. Spiccano alcune attività complementari
ai servizi dispositivi e informativi, tra i quali il credit scoring, il personal e il business
4) L’area dell’intermediazione include i progetti che interessano la raccolta del risparmio e la concessione del credito; l’area delle operations include
i progetti che agiscono sui processi interni, quali il back office, il supporto alle funzioni interne dell’intermediario e l’assistenza alla clientela.
Fintech in italia
BANCA D’ITALIA
financial management, l’adeguata verifica della clientela. I progetti per l’open finance
risultano ancora molto limitati.
Il contrasto al riciclaggio – La quota di intermediari che impiega o sviluppa
tecnologie per adempiere agli obblighi di antiriciclaggio (AML) è elevata e in aumento
rispetto alla precedente indagine (dal 62 all’80 per cento).
Le soluzioni più ricorrenti riguardano l’adeguata verifica a distanza, per cui si
osserva un crescente utilizzo delle identità digitali (SPID e CIE), e una maggiore
automazione nella raccolta dei dati della clientela attraverso tecnologie come il
riconoscimento ottico dei caratteri (OCR) e le firme digitali. Un incremento
significativo ha interessato anche le tecnologie cloud, impiegate per la conservazione
dei dati, mentre più contenuti sono stati gli incrementi relativi all’utilizzo dell’AI e alla
condivisione delle informazioni nell’ambito dell’adeguata verifica e del monitoraggio
dell’operatività della clientela.
BANCA D’ITALIA
Fintech in italia
1 Gli investimenti
1.1 Le caratteristiche degli investimenti
La spesa e i ricavi attesi dai progetti – La spesa per investimenti in tecnologie innovative
è stata pari a 600 milioni di euro nel biennio 2021-2022; viene stimata in 901 milioni
per il biennio 2023-2024; sono previste ulteriori spese per 380 milioni a partire dal 2025,
fino al completamento dei progetti. Complessivamente il flusso di investimenti associato
ai progetti censiti è pari a 1,88 miliardi di euro. La spesa in progetti fintech è cresciuta
nel periodo 2017-2024 (fig. 1): la spesa del biennio 2023-2024 è pari a 3,8 volte quella
osservata nel biennio 2017-2018, il primo ad essere rilevato5).
Figura 1
INVESTIMENTI E RICAVI ATTESI
(milioni di euro)
La spesa mostra un profilo temporale in graduale espansione, ma rimane
quantitativamente limitata: nel biennio 2021-2022 la spesa fintech del sistema bancario
ha rappresentato mediamente il 5,0 per cento della spesa per l’acquisto in software,
hardware e impianti tecnologici e per il funzionamento dei sistemi IT6); era stata pari al
3,1 per cento nel biennio 2019-2020 e all’1,5 per cento nel 2017-2018.
La spesa è riferibile a 430 progetti di investimento, il 63 per cento dei quali del tutto
nuovo, cioè non segnalati nella precedente edizione, e rappresentativo del 56 per cento
5) L’andamento della spesa non cambia considerando soltanto i progetti riferibili agli intermediari presenti in tutte e tre le rilevazioni: a campione
chiuso, la spesa fintech nel biennio 2023-2024 è stata pari a 833 milioni di euro, pari a 1,7 volte la spesa del biennio precedente e a quasi 4,2
volte la spesa rilevata nel primo biennio di osservazione 2017-2018.
6) Il 2022 è l’ultimo anno per il quale si dispongono delle segnalazioni di Vigilanza per la spesa IT delle banche. L’informazione non è peraltro
disponibile per gli intermediari non bancari.
Fintech in italia
BANCA D’ITALIA
della spesa. Nella precedente rilevazione i progetti totalmente nuovi rappresentavano
circa il 75 per cento del numero dei progetti e il 46,8 per cento della spesa. Pertanto, se
da un lato si espandono nettamente le risorse stanziate per i nuovi progetti, dall’altro si
osserva un rallentamento del loro numero.
Questo andamento potrebbe indicare sia una minore propensione degli
intermediari a intraprendere progetti innovativi in un contesto di generale rallentamento
dell’economia sia una maggiore capacità degli intermediari di selezionare progetti
innovativi verso cui destinare maggiori risorse.
I ricavi attesi dai progetti ammontano a 340 milioni di euro nel biennio 2021-2022
e a 709 milioni in quello successivo; a partire dal 2025 i progetti dovrebbero generare
ulteriori ricavi per quasi 1,1 miliardi di euro. Nell’arco dei tre bienni considerati il
rapporto tra i ricavi attesi generati dalle iniziative e i corrispondenti costi è passato dal
28,3 al 78,7 per cento.
Fattori di rallentamento degli investimenti – La scarsa interoperabilità tra i progetti
fintech e i preesistenti sistemi IT continua a rappresentare il principale ostacolo
all’attività di investimento (16,8 per cento del campione, tav. 1); seguono l’insufficiente
domanda attesa per i prodotti e i servizi generati dagli investimenti (11,4 per cento)
e il reperimento delle risorse umane dotate delle competenze necessarie per sviluppare
e gestire le iniziative (10,8 per cento).
Le difficoltà nel reperire risorse umane adeguate assieme alla complessità e
all’immaturità delle tecnologie, rappresentano gli ostacoli maggiormente cresciuti
nelle valutazioni degli intermediari rispetto alla precedente rilevazione; viceversa, altri
fattori come il controllo dei rischi di sicurezza informatica, l’evoluzione del quadro
Tavola 1
FATTORI DI RALLENTAMENTO DEGLI INVESTIMENTI FINTECH
(valori percentuali)
Fattori
Anno rilevazione
Scarsa interoperabilità con sistemi preesistenti
Domanda insufficiente
Difficoltà nel reperire risorse umane adeguate
Investimenti economicamente non sostenibili
La gestione del cambiamento ha costi superiori ai benefici
Fintech è estraneo alla strategia aziendale
Regolamentazione troppo restrittiva
Tecnologia troppo complessa o immatura
Sicurezza informatica difficilmente presidiabile
Regolamentazione assente o incompleta
Altro o non risponde
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Variazione
Fintech in italia
regolamentare e la scarsa cultura aziendale nei confronti dell’innovazione tecnologica si
sono visibilmente ridimensionati.
La distribuzione della spesa tra gli intermediari – Le banche costituiscono i principali
soggetti investitori, rappresentando il 95 per cento della spesa complessiva (il 76,5
nella precedente indagine); seguono le società finanziarie (2,4 per cento), le società di
gestione (1,1 per cento), gli IP e gli IMEL (complessivamente pari all’1,4 per cento);
infine le SIM, con una quota marginale (0,2 per cento).
La spesa si è ulteriormente concentrata: nell’arco delle tre rilevazioni, la quota dei
primi 10 intermediari è cresciuta di circa 10 punti percentuali, passando dal 77,2 per
cento nel 2019, all’84,7 nel 2021 fino a raggiungere l’87,5 per cento nel 2023. Il peso
dei primi 5 intermediari è cresciuto anche più intensamente: dal 61,9 al 81,0 per cento.
L’insieme dei primi 10 intermediari investitori osservata nel 2023 indica minore
varietà e dinamicità rispetto al 2021 e al 2019. Non sono più presenti intermediari
non bancari, come le SGR, gli IMEL e le finanziarie ex art. 106 del TUB; inoltre, è
cresciuto da 3 a 5 il numero di intermediari presenti in questa graduatoria in almeno
due rilevazioni consecutive, indicando una minore tasso di ricambio.
L’investimento medio per intermediario è cresciuto da 10,6 a 18,8 milioni di
euro, ma è condizionato da alcuni progetti di grandi dimensioni al netto dei quali
sarebbe stato pari a 12,4 milioni di euro. Una misura meno sensibile ai valori estremi
è l’investimento mediano che si è attestato intorno a 1,2 milioni di euro, un valore
doppio rispetto alla scorsa rilevazione.
Le tecnologie impiegate 7) – Le principali tecnologie caratterizzanti i progetti sono
state le piattaforme web-mobile8) (20,5 per cento), l’AI (16,5 per cento) e le API (14,9
per cento): queste costituiscono le tecnologie di riferimento per oltre la metà dei
progetti segnalati. Le tecnologie su cui sono fondati i restanti progetti sono il cloud
computing, le firme digitali, le tecnologie DLT-Blockchain, i progetti per i big data e gli
advanced analytics e la RPA (tutti con quote comprese tra l’8 e il 7 per cento).
Rispetto alla precedente rilevazione è aumentato il numero dei progetti connessi
con le piattaforme web-mobile, l’AI, le firme digitali, le DLT e i big data; sono diminuiti,
invece, i progetti incentrati sulle API e sulla biometria; infine i progetti basati sul cloud
computing pur diminuendo numericamente sono cresciuti in termini di spesa (fig. 2).
Le tecnologie riguardanti l’Internet of Things (IOT), la crittografia avanzata e la
realtà virtuale aumentata sono estremamente rare e presenti rispettivamente in 3, 2 e 1
progetti; infine, non risultano progetti basati sul quantum computing.
7) I progetti sono realizzati a partire da una tecnologia di riferimento, che a volte si trova combinata con altre tecnologie. I progetti basati su due
e tre tecnologie rappresentano rispettivamente il 58,6 e il 33,7 per cento del totale. Le stime riportate si riferiscono sempre alla tecnologia di
riferimento.
8) Si tratta di piattaforme e applicazioni accessibili o fruibili via web per mezzo di un network.
Fintech in italia
BANCA D’ITALIA
Figura 2
VARIAZIONE DEI PROGETTI PER TIPO DI TECNOLOGIA
(unità)
L’APPLICAZIONE DELLA RPA E DELL’AI
La Robotic Process Automation (RPA) e l’Intelligenza Artificiale (AI) consentono di
automatizzare e migliorare i processi e le procedure aziendali. La prima automatizza
processi lavorativi deterministici attraverso l’uso di automi software (i cosiddetti
robot), che possono eseguire in modo automatico le attività ripetitive svolte dagli
operatori umani, imitandone il comportamento e interagendo con gli applicativi
informatici; la seconda riguarda la capacità dei computer di sintetizzare la propria
conoscenza sulla base dell’osservazione empirica dei dati, imparando da questi
tramite un processo di generalizzazione.
Il settore finanziario sta progressivamente adottando queste tecnologie con lo scopo
di assicurare modalità di esecuzione più accurate e tempi più rapidi, mitigando i
rischi operativi; più in generale, gli intermediari si attendono un miglioramento della
produttività e dell’efficacia delle funzioni aziendali interessate da queste tecnologie.
Sono stati presi in esame 13 progetti che fanno leva simultaneamente su entrambe le
tecnologie1), il cui investimento complessivo ammonta a 14 milioni di euro.
Sebbene l’ambito di applicazione di queste tecnologie risulti diversificato, sono
individuabili alcune logiche comuni: la maggior parte dei progetti considerati sono
sviluppati per ottimizzare o innovare i processi aziendali, in particolare il back office
Pertanto non rientrano nell’analisi dei progetti di questo riquadro i progetti basati soltanto su una delle due tecnologie. Le evidenze, tuttavia,
suggeriscono che la RPA e l’AI, quandanche presenti nel medesimo progetto, non presentano relazioni di stretta complementarità; al
massimo sono incardinate in due fasi distinte dello stesso progetto.
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Fintech in italia
o il supporto al business, con particolare riferimento al credito; altri sono diretti a rendere
più efficace il presidio dei rischi, tra i quali spiccano principalmente quelli operativi.
La RPA e l’AI vengono impiegate in tutte le fasi del processo del credito: intervengono
non solo per semplificare e velocizzare le fasi di screening ed erogazione del credito, con
conseguente miglioramento del servizio offerto, ma anche per rendere più accurata la
successiva fase di monitoring, con l’AI che viene invocata per automatizzare il calcolo
dello score creditizio della clientela e per captare in anticipo situazioni da sottoporre
a monitoraggio. Inoltre, nell’ambito del business support, queste tecnologie
consentono di sfruttare appieno il patrimonio informativo disponibile: l’analisi di
grandi quantità di informazioni su clienti esistenti e potenziali, come ad esempio
i profili anagrafici e l’evoluzione storica dei portafogli, consente di identificare
raggruppamenti di clienti simili, suggerendo alle funzioni commerciali i prodotti
finanziari più adeguati e coerenti2).
La RPA e l’AI trovano inoltre spazio nella gestione documentale, riducendo i tempi
di lavoro, standardizzando e rendendo più accurate le fasi del processo. In particolare,
l’AI viene impiegata per l’analisi semantica dei pareri di compliance emessi, onde
produrre bozze di pareri allineati con quelli forniti in passato su tematiche analoghe.
Ulteriori applicazioni interessano l’antiriciclaggio, sia perché possono garantire una
raccolta di dati più standardizzata ed efficiente nell’ambito dell’adeguata verifica
della clientela (attraverso la RPA) sia per rendere più efficace l’identificazione delle
operazioni sospette (attraverso l’AI; si confronti inoltre il capitolo sull’AML).
In generale, questi progetti mettono in luce l’elevata efficacia della RPA
nell’automatizzare operazioni manuali ricorrenti e standardizzabili, garantendone
un’esecuzione più rapida. D’altro canto evidenziano pure un livello di affidabilità
dell’AI ancora limitata dalla qualità e quantità dei dati di input: laddove gli intermediari
non dispongano di serie storiche sufficientemente profonde lo strumento risulta
poco affidabile.
Si confronti il paragrafo 2.4, che descrive gli effetti prodotti dai progetti sulle aree dell’intermediazione e delle operations.
Lo stato di avanzamento dei progetti – Il 14,0 per cento dei progetti è costituito da
prototipi e circa un quinto è in fase di realizzazione avanzata; la quota rimanente, pari al
64 per cento, è in produzione; si tratta di valori prossimi a quelli rilevati nella precedente
indagine con una quota leggermente superiore di progetti in fase di produzione.
I progetti che mostrano uno stadio evolutivo più avanzato riguardano le
applicazioni per siti web e dispositivi mobili, le API, il cloud computing, i big data,
la RPA e la biometria. Al capo opposto le DLT, che in oltre il 40 per cento dei progetti
si trovano in fase di proof of concept.
La durata di un ciclo produttivo di un progetto è di circa 48 mesi: di questi, 18 mesi
sono dedicati allo studio del prototipo e all’avvio in produzione del progetto; dopo l’avvio
commerciale, occorrono 30 mesi per raggiungere l’equilibrio tra spese e ricavi.
Fintech in italia
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I PROGETTI BASATI SU DLT
I progetti basati sulle DLT1) censiti nell’indagine sono 40, pari al 9 per cento del
totale; essi comportano un investimento di 23,2 milioni di euro e sono concentrati
principalmente nelle aree dei crediti (51,8 per cento), dei pagamenti (22 per cento)
e dei servizi di investimento alla clientela (18,3 per cento). In massima parte sono
intrapresi da banche (circa il 90 per cento); solo una quota minoritaria di progetti è
riferibile alle SGR e agli IMEL.
I progetti presuppongono spesso la partecipazione di una pluralità di soggetti: non
solo intermediari, ma anche soggetti non vigilati, come società di consulenza, fornitori
di servizi tecnologici, società fintech; in alcuni casi figurano anche associazioni di
categoria e consorzi2).
Le DLT possono essere impiegate in diversi ambiti del business bancario anche
molto distanti tra loro, come ad esempio le fideiussioni, l’onboarding della clientela,
l’emissione di security token3).
I progetti legati alle fideiussioni mirano a creare piattaforme digitali per l’emissione
e la gestione delle garanzie fideiussorie, abilitandone la notarizzazione 4) in tempo
reale. Le caratteristiche di trasparenza e immutabilità della tecnologia blockchain
renderebbe più efficiente la gestione della fideiussione e la circolazione delle
informazioni certificate tra i partecipanti.
Le DLT sono inoltre legate alla digitalizzazione dei processi di onboarding e di
know your customer: ad esempio, le piattaforme DLT possono essere impiegate
per certificare il passaggio di informazioni necessarie per l’onboarding da un
intermediario a un altro.
I progetti per le cripto-attività – Tra i progetti che prevedono l’utilizzo di DLT,
13 progetti riguardano la tokenizzazione di attività5) e la fornitura in prospettiva
di servizi disciplinati dalla Markets in Crypto-assets Regulation (MiCAR). Questi
progetti, che prevedono un investimento complessivo di 13 milioni di euro, sono
quasi del tutto riconducibili alle banche; più della metà di essi si trova in fase
di proof of concept. I progetti riguardano i servizi di custodia e di negoziazione
di crypto-attività, l’emissione di stablecoin, la tokenizzazione di quote di fondi,
l’emissione di bond e di certificates6) su DLT.
Si confronti la Nota Metodologica per la definizione di DLT.
Si rileva che molte delle progettualità censite utilizzano DLT permissioned in cui solo i nodi autorizzati partecipano al consenso e quindi alla
validazione e alla scrittura delle informazioni sul registro.
Tra i progetti censiti rientrano anche le partecipazioni al progetto Spunta interbancaria, coordinato dall’ABI, già oggetto di approfondimento
nella precedente rilevazione e quindi non incluse nelle statistiche riportate.
Con questo termine si intende la non modificabilità di un documento in una certa data; chi lo riceve può verificare che questo non sia stato
modificato.
Si confronti la Nota Metodologica per la definizione di attività tokenizzate.
Si tratta di strumenti derivati emessi da banche o altri intermediari finanziari del tipo plain vanilla o strutturati, che replicano, con o senza
effetto leva, l’andamento dell’attività sottostante.
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Fintech in italia
Le modalità di realizzazione dei progetti9) – Le collaborazioni costituiscono la
modalità principale di realizzazione dei progetti (44 per cento dei casi); la produzione
in house e l’acquisizione diretta dei servizi IT ricorrono rispettivamente nel 28,8 e nel
27,2 per cento (figura 3a).
Le forme di collaborazione più ricorrenti sono quelle con le imprese fintech,
le società fornitrici di servizi tecnologici e le società di consulenza (rispettivamente con
quote pari al 14,9, al 10,5 e al 6,0 per cento dei progetti); più rare quelle con università,
centri di ricerca e bigtech; ancora meno frequenti, infine, quelle sviluppate nell’ambito
di acceleratori e incubatori (fig. 3b).
Figura 3
COLLABORAZIONI
(valori percentuali)
MODALITA’ DI REALIZZAZIONE
DEI PROGETTI (a)
FINALITÀ (b)
Le collaborazioni rispondono all’esigenza di impiegare tecnologie avanzate altrimenti
non disponibili all’interno dell’azienda (51,2 per cento dei progetti; fig. 3, pannello di
destra); di accelerare i tempi di realizzazione, riducendo il time to market (18,4 per cento);
di impiegare professionalità non presenti (10,2 per cento). La possibilità di facilitare la
scalabilità dei progetti o di raggingere clienti altrimenti non raggiungibili rappresentano
fattori meno decisivi (rispettivamente pari al 5,6 e 4,3 per cento); sono infine marginali
le motivazioni legate all’abbattimento dei costi e dei rischi.
1.2 Collaborazioni e partecipazioni con soggetti Fintech10)
I progetti di investimento possono essere realizzati con la collaborazione con
soggetti terzi a partire da imprese e provider tecnologici; un’ulteriore opzione è
rappresentata dall’acquisizione diretta di partecipazioni in soggetti specializzati nella
fornitura di servizi tipici dell’information technology.
9) Questa sezione è dedicata all’analisi di tutte le possibili di modalità di realizzazione di un progetto fintech, tra cui figurano anche le collaborazioni; si confronti il paragrafo successivo per un’analisi dettagliata delle collaborazioni.
10) Nel perimetro dei soggetti fintech rientrano imprese fornitrici di servizi tecnologici, società di consulenza, università, incubatori, acceleratori,
distretti, intermediari vigilati.
Fintech in italia
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La rete delle collaborazioni – Il 51 per cento degli intermediari ha almeno un
rapporto di collaborazione con imprese in ambito fintech (era il 46 per cento nel 2021);
in totale sono stati rilevati 470 accordi (140 in più rispetto al 2021) con 274 distinte
imprese (75 in più rispetto al 2021); nel 72 per cento dei casi gli accordi sono connessi
a specifiche iniziative sviluppate dall’intermediario; nei casi restanti sono sganciati dalla
realizzazione immediata di un progetto.
La figura 4 mostra la rete di collaborazioni tra intermediari e imprese11); la densità
della rete, misurata dal rapporto tra il numero di legami e il numero massimo di
possibili legami, risulta inferiore all’1 per cento: la sparsità delle connessioni indica che
i rapporti tra imprese e intermediari sono frequentemente esclusivi12).
Figura 4
NETWORK DELLE COLLABORAZIONI
Per misurare il livello di connessione di ciascun intermediario si può impiegare
la degree centrality, data dal numero di imprese adiacenti ad un intermediario diviso
per il numero di imprese13): per il 62 per cento degli intermediari questo indicatore
11) Si tratta di un grafo bipartito nel quale è cioè possibile riconoscere due insiemi disgiunti di nodi, con i nodi di un insieme connessi solo con
quelli dell’altro. I due insiemi sono costituiti dagli intermediari e dalle imprese. I pochi casi in cui gli intermediari svolgono anche il ruolo
di impresa – come partner di altri intermediari – sono stati trattati introducendo un nodo a rappresentare il ruolo di impresa partner svolto
dall’intermediario.
12) Infatti, soltanto un quinto delle imprese collaborano con più di un intermediario e solo cinque imprese possono vantare collaborazioni con
almeno 10 intermediari. In media ogni impresa collabora con 1,6 intermediari, la mediana è pari a un solo rapporto di collaborazione. Il 42 per
cento degli intermediari collabora con più di una società partner; ciascun intermediario, inoltre, si relaziona in media con 2,7 imprese (con la
mediana pari a 1 rapporto).
13) Più precisamente la degree centrality è il rapporto tra il numero di connessioni esistenti (con nodi dell’altro tipo) diviso il numero di nodi
dell’altro tipo. Ad esempio dire che la degree centrality di un’impresa è pari al 12 per cento vuol dire che essa è connessa con il 12 per cento degli
intermediari.
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ha un valore inferiore all’uno per cento (non più di due collaborazioni) e per nessun
intermediario supera il 10 per cento, che corrisponde a 27 collaborazioni (fig. 5a)14).
Lo stesso indicatore, calcolato per le imprese, presenta una maggiore variabilità;
da un lato la quota di imprese con un valore della degree centrality inferiore all’1
per cento è molto più elevata e pari all’80 per cento, a indicare che le imprese
tendono a realizzare con gli intermediari collaborazioni esclusive, al massimo una
per volta; dall’altro è possibile individuare imprese con valori della degree centrality
maggiori del 10 per cento, che le conferiscono un livello di connessione superiore
agli intermediari15).
Per identificare i nodi critici, non soltanto in funzione del numero di nodi adiacenti
ma anche della loro importanza, è stata calcolata una seconda misura di centralità,
nota come eigenvector centrality (fig. 5b)16): un nodo, ad esempio un intermediario,
è importante se è connesso con imprese a loro volta importanti, non necessariamente
molte. Impiegando questa seconda misura la centralità delle imprese si attenua: i nodi
più importanti sono adesso rappresentati da alcuni intermediari piuttosto che dalle
imprese più connesse.
Figura 5
MISURE DI CENTRALITÀ
DEGREE CENTRALITY (a)
EIGENVECTOR CENTRALITY (b)
(a) Primi 50 nodi per degree centrality.
(b) Primi 50 nodi per eigenvector centrality26.
Altre caratteristiche delle collaborazioni – Le collaborazioni interessano principalmente
le aree delle operations, dei pagamenti e del credito, con quote rispettivamente pari al 19,
al 16 e al 13 per cento del totale (fig. 6). In particolare, nelle operations prevalgono le
collaborazioni a sostegno del supporto al business e del back office; nel credito quelle per
sviluppare modelli di credit scoring e in misura minore piattaforme di lending crowdfunding;
nell’area dei pagamenti quelle per i wallet digitali.
14) Il 21 per cento delle collaborazioni fa capo a cinque intermediari, il 44 per cento ai primi quindici.
15) Le cinque imprese partner maggiormente coinvolte rappresentano il 15 per cento delle collaborazioni totali; le prime 15 imprese il 30 per cento.
16) I punteggi di eigenvector centrality, compresi tra 0 e 1, vengono assegnati ai nodi della rete in base al principio che una connessione con un nodo
dal punteggio elevato contribuisce maggiormente rispetto a una connessione con un nodo dal punteggio basso: un punteggio elevato significa
che il nodo è connesso a molti nodi che a loro volta hanno punteggi elevati.
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Figura 6
INCIDENZA DELLE COLLABORAZIONI
SULLE AREE DI BUSINESS DEGLI INTERMEDIARI27
Le collaborazioni risultano meno frequenti nell’ambito del risk management
e dell’investment con quote rispettivamente pari all’8 e al 7 per cento delle
collaborazioni. Rivestono, infine, particolare importanza alcune partnership non
inquadrabili nelle aree convenzionali, come ad esempio quelle per lo sviluppo dei
technological services17) (8 per cento), dell’open banking (7 per cento) e delle identità
digitali (7 per cento).
Nella maggior parte dei casi le imprese assicurano agli intermediari servizi IT
(52 per cento); meno frequenti, ma rilevanti, sono le collaborazioni che prevedono la
vendita dei prodotti dell’impresa partner ai clienti dell’intermediario (14 per cento)
e lo sviluppo di attività di ricerca e sviluppo (13 per cento); più rare (7 per cento) sono
le collaborazioni per il rilascio in favore dell’intermediario di una licenza sui servizi e
prodotti dell’impresa partner (licensing in)18).
Le collaborazioni che prevedono il flusso opposto, ossia il conferimento di
prodotti e servizi dall’intermediario all’impresa, risultano minoritarie: in particolare,
il collocamento di prodotti e servizi finanziari presso la clientela dell’impresa
17) Ricadono in questa categoria le collaborazioni con le quali sono forniti alcuni servizi tecnologici, tra cui, ad esempio, lo sviluppo software, la
system integration, i data provider, la fornitura di servizi in cloud.
18) Questa modalità di collaborazione si differenzia dalla fornitura in quanto non prevede il trasferimento della proprietà del servizio o del prodotto.
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e la concessione in licenza di un prodotto o servizio finanziario (licensing out) pesano
ciascuno il 3 per cento.
Le collaborazioni sono realizzate con fornitori tecnologici (quasi il 40 per cento
del totale) e imprese fintech (24 per cento); il 15 per cento riguarda collaborazioni con
altri intermediari vigilati mentre di minore rilevanza risultano quelle con consorzi,
società di consulenza, università e bigtech.
Il know-how tecnologico assicurato dalle imprese consiste principalmente
nello sviluppo di API e di applicazioni web-mobile (in entrambi i casi un quinto
del totale delle collaborazioni per le quali è stata indicata la tecnologia); entrambe
queste tecnologie sono impiegate per lo sviluppo dell’open banking. Sono inoltre
rilevanti le collaborazioni basate sull’AI (14 per cento), principalmente per lo
sviluppo di progetti nel risk management e nel credito. Non risultano collaborazioni
che sviluppino tecnologie del tipo IOT, crittografia avanzata e quantum computing.
La gran parte delle collaborazioni si svolge con imprese aventi sede in Italia (81,5
per cento); le restanti collaborazioni con imprese ubicate all’estero, principalmente in
UE (9 per cento del totale), Nord America e Regno Unito (4 per cento in entrambi i
casi; fig. 7). All’interno dell’UE risultano significative le collaborazioni con imprese con
sede in Germania (per circa un terzo), Lussemburgo (17 per cento) e Francia (12 per
cento). Le partnership con imprese del Regno Unito sono più focalizzate sullo sviluppo
di API; con le imprese nordamericane prevalgono il cloud computing, l’AI, le DLT e gli
smart contracts.
Figura 7
COLLABORAZIONI PER AREE GEOGRAFICHE E TECNOLOGIE
(numeri e valori percentuali)
La scala dei colori riflette il numero assoluto delle collaborazioni; le barre indicano le collaborazioni per tecnologia in ciascuna area geografica e sono espresse in valori percentuali.
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Partecipazioni – Il valore nominale delle quote detenute in soggetti fintech
ammonta a 1.114 milioni di euro, un valore pari a cinque volte quello osservato nel
2021; le partecipazioni sono detenute da 36 intermediari, 8 in più rispetto al 2021.
La quota detenuta rappresenta in media il 21 per cento del valore della società (16 per
cento nel 2021) e per 16 imprese essa supera il 50 per cento.
Le partecipazioni sono riferibili a 97 imprese (erano 62 nel 2021), prevalentemente
insediate in Italia, negli Stati Uniti e nel Regno Unito (con quote pari rispettivamente
al 64, al 14 e al 7 per cento). ueste imprese sono specializzate nel business support,
nei pagamenti, nell’investment management, nel lending crowdfunding e nell’insurtech;
le tecnologie che le caratterizzano sono le applicazioni web-mobile, le API, i big data
e l’AI.
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2 Gli effetti dei progetti sul business model degli intermediari
2.1 Governance dei progetti
Per gestire e coordinare i progetti di investimento il 15 per cento degli intermediari
ha istituito una specifica unità organizzativa. Queste unità si focalizzano principalmente
nello screening delle società fintech e dei provider tecnologici con cui collaborare o di
cui acquisire partecipazioni; nel promuovere la sperimentazione e lo sviluppo delle
tecnologie digitali applicate ai processi aziendali; nel predisporre flussi informativi ai
vertici aziendali; nel coordinamento delle iniziative tra le aree di business coinvolte.
Gli intermediari che hanno istituito un’unità di coordinamento rappresentano
l’82 per cento degli investimenti effettuati (fig. 8); tale dato è in linea con le precedenti
rilevazioni e indica una certa dipendenza della soluzione organizzativa rispetto alla
dimensione dell’investimento, che è pari a 69,9 milioni per gli intermediari che hanno
istituito un’unità aziendale e a 4,4 per quelli che ne sono sprovvisti.
Figura 8
SOLUZIONI ORGANIZZATIVE ADOTTATE
(valori percentuali e milioni di euro)
Gli intermediari che non hanno istituito una unità aziendale ad hoc hanno adottato
soluzioni organizzative eterogenee; in prevalenza la funzione di coordinamento viene
attribuita alla funzione IT (22,7 per cento), all’organizzazione o ai vertici aziendali19)
(in entrambi casi con quote pari a1 7,7 per cento). Soltanto in 8 casi non è stata istituita alcuna
forma di coordinamento: si tratta di intermediari che non hanno sostenuto spese fintech nel
biennio 2021-2022 e non ne prevedono per il biennio successivo oppure di intermediari
che reputano più efficiente coinvolgere le strutture in funzione delle progettualità.
Gli addetti ai progetti ammontano a poco più di 2.800 unità e rappresentano
circa l’1,3 per cento degli addetti totali del campione di intermediari (erano 1.400, pari
allo 0,3 per cento, nella precedente rilevazione); in media ogni intermediario impiega
19) Consiglio di amministrazione e direzione generale.
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20 addetti con un valore mediano pari a 3 lavoratori. Il modesto numero di addetti
direttamente riferibili ai progetti rispecchia sia la ridotta dimensione dell’investimento
complessivo sia il frequente ricorso alle collaborazioni con imprese, che mettono a
disposizione dell’intermediario le proprie professionalità ed il know how (si confronti
nella sezione precedente il paragrafo Le modalità di realizzazione dei progetti).
2.2 Investimenti e ricavi attesi
I progetti sono stati ripartiti in base alle aree di business sulle quali sono destinati
ad esercitare i maggiori effetti secondo le valutazioni degli intermediari: queste sono le
aree dell’intermediazione (concessione del credito, depositi e raccolta di capitale), dei
pagamenti, delle operations, del risk management, dei servizi di investimento e assicurativi.
Nella tavola 2 sono riepilogati il numero dei progetti, degli investimenti e dei
ricavi attesi suddivisi per area. I progetti legati all’intermediazione e ai pagamenti
risultano i più rilevanti in termini di investimento, assorbendo il 43,7 e il 39,4 per
cento delle risorse economiche; seguono i progetti dedicati all’innovazione dell’area
delle operations, che incidono per l’8,9 per cento; infine il risk management e gli
investimenti, entrambi con quote pari al 2,5 per cento20). I ricavi attesi più consistenti
sono riconducibili ai progetti legati all’intermediazione, ai pagamenti e alle operations.
La distribuzione dei progetti rispetto al numero consente una visione della
ripartizione degli investimenti complementare alla precedente, che non risente di
alcuni investimenti di elevato ammontare che polarizzano la distribuzione intorno alle
aree dell’intermediazione e dei pagamenti. Adottando questa prospettiva, l’area delle
operations giunge a rappresentare un quarto dei progetti, divenendo la più rilevante;
maggior peso hanno anche i progetti del risk management e degli investimenti (14,0 e
11,4 per cento).
Tavola 2
PROGETTI FINTECH PER AREA DI BUSINESS
(unità e milioni di euro)
Numero progetti
Investimenti
Ricavi attesi
Nuovi
Vecchi
Totale
Nuovi
Vecchi
Totale
Nuovi
Vecchi
Intermediazione
Pagamenti
Investimenti e Assicurazioni
767,6
818,4
653,4
275,5
928,9
642,5
738,7
437,6
480,2
Operations
115,5
166,7
589,9
609,6
Risk Management
Altro
1.056,5
816,7
1.873,2
1.312,4
824,0
2.136,4
Totale
Totale
20) Gli investimenti nell’area dell’intermediazione sono legati essenzialmente a nuove progettualità, laddove quelli per i pagamenti derivano in larga
misura da progetti preesistenti.
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Per valutare rispettivamente il peso dei progetti fintech sui complessivi budget
di spesa degli intermediari e la capacità di generare adeguati ritorni economici,
gli investimenti e i ricavi attesi sono stati rispettivamente rapportati ai costi operativi
e al margine di intermediazione. Sia l’impatto degli investimenti sui costi operativi
sia quello dei ricavi attesi sul margine di intermediazione è risultato poco rilevante,
con valori non superiori all’1 per cento in nessuna area di business.
2.3 Finalità dei progetti
Gli obiettivi principali dei progetti di investimento sono rappresentati
dall’espansione dei ricavi e dal contenimento dei costi; solo secondariamente dalla
mitigazione dei rischi (fig. 9).
Gli obiettivi di ricavo, presenti in 373 progetti su 430, sono i più diffusi,
soprattutto nell’area dell’intermediazione, dei pagamenti e dell’open banking.
In particolare, rilevano: il miglioramento del portafoglio di prodotti e servizi, indicato
come obiettivo primario nel 70 per cento dei progetti, la realizzazione di nuove modalità
di distribuzione dei prodotti, l’aumento della base clienti.
Gli obiettivi di riduzione dei costi, presenti in 333 progetti e perlopiù indicati
come obiettivi secondari, sono particolarmente diffusi nei progetti legati alle operations
e al risk management, in cui si punta ad automatizzare controlli e processi ripetitivi.
Gli obiettivi di rischio, infine, sono poco diffusi (34 progetti) e concentrati quasi
esclusivamente nell’ambito del risk management.
Figura 9
NUMERO DEI PROGETTI PER FINALITÀ PREVALENTE
Obiettivi secondari
Rischi
Pagamenti
Operations
Obiettivi Primari
Obiettivi secondari
Obiettivi secondari
Obiettivi Primari
Obiettivi Primari
Obiettivi Primari
Obiettivi secondari
Obiettivi Primari
Costi
Obiettivi secondari
Obiettivi secondari
Crediti
Ricavi
Obiettivi Primari
Investimenti
Open Banking management
Finance
(unità)
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2.4 Caratteristiche dei progetti delle diverse aree di business
Intermediazione21) – I 62 nuovi progetti con ricadute per l’intermediazione
sono riferibili a 41 intermediari. Due terzi sono in fase di produzione e meno di un
quarto in quella di realizzazione; i progetti nello stato di proof of concept pesano per il
l’11,3 per cento. Nonostante l’elevata eterogeneità dei progetti, essi sono riconducibili
a 4 categorie: i) digital lending; ii) buy-now-pay-later; iii) deposito e raccolta; iv) lending
crowdfunding.
Digital lending. Si intende l’erogazione di un prestito in modalità digitale e
automatizzata, dalla richiesta fino all’erogazione. I progetti rientranti in questa
categoria sono 37 e rappresentano il 60 per cento del totale dei nuovi progetti. Quasi
la metà delle iniziative di digital lending prevede la digitalizzazione dell’intero processo;
i restanti progetti automatizzano soltanto alcune fasi (si confronti il successivo riquadro
I progetti per il digital lending).
I PROGETTI PER IL DIGITAL LENDING
Digitalizzazione dell’intero processo – I progetti prevedono lo sviluppo di piattaforme
entro cui automatizzare tutte le fasi del processo di credito, dall’onboarding, alla
delibera, sino all’erogazione e alla contrattualistica. Il cliente interagisce con
l’intermediario in qualsiasi momento e con una procedura semplice e di facile uso.
Queste piattaforme offrono, tra gli altri, servizi di erogazione di prestiti personali,
servizi per la cessione del quinto dello stipendio o della pensione, servizi di factoring
e di prestito su pegno.
Onboarding digitale – L’innovazione adottata in questi progetti si riferisce perlopiù
all’introduzione del riconoscimento a distanza mediante SPID, all’analisi biometrica
e all’inserimento della firma digitale.
Credit scoring – Le iniziative presentate sono molto eterogenee; rilevano in particolare
alcuni progetti che, per la valutazione della solvibilità del cliente, utilizzano dati
transazionali, cioè basati sulle movimentazioni del conto corrente o sui pagamenti
effettuati attraverso i POS, oppure dati innovativi, come le informazioni sul
comportamento sostenibile del cliente, misurato, ad esempio, dalla capacità di
massimizzare la guida in modalità elettrica.
Gestione degli NPL1) – Le innovazioni ai processi di gestione delle partite anomale
riguardano: a) lo sviluppo di piattaforme altamente automatizzate dedicate alla
gestione degli UTP2); b) l’impiego di Early Warning System per rafforzare il
monitoraggio delle posizioni, anticipando il potenziale deterioramento creditizio
della controparte.
Non Performing Loans: sono i crediti deteriorati delle banche ovvero le esposizioni verso soggetti che, a causa di un peggioramento della loro
situazione economica e finanziaria non sono in grado di adempiere in tutto o in parte alle proprie obbligazioni contrattuali.
Unlikey To Pay: sono le inadempienze probabili ovvero le esposizioni verso soggetti le cui difficoltà di rimborso possono essere superate
attraverso la ristrutturazione della posizione debitoria o la concessione di nuova finanza.
21) L’area dell’intermediazione include i progetti che interessano la raccolta del risparmio e la concessione del credito.
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Il Buy now pay later consiste in un finanziamento a breve termine di importo
relativamente contenuto, con il quale il consumatore rateizza o dilaziona il pagamento
di un acquisto di beni e servizi. Si tratta di un prodotto che può essere offerto sia
nell’ambito del commercio online sia presso i punti di vendita fisici. I progetti segnalati
(2, per un importo di 2,2 milioni di euro) consistono nell’adozione di una piattaforma
che consente agli esercenti di accordare rateizzazioni o dilazioni alla propria clientela.
Depositi e raccolta. I progetti per la digitalizzazione della raccolta di depositi sono
5, per uno stanziamento di quasi 28 milioni di euro; comportano l’apertura di conti
correnti da remoto in combinazione con processi di riconoscimento della clientela
digitalizzati.
Lending crowdfunding. Le iniziative prevedono l’utilizzo di big data e API; mirano
principalmente a rendere più efficienti le fasi di istruttoria ed erogazione dei prestiti
e quelle di monitoraggio.
Pagamenti – I nuovi progetti in quest’area hanno in larga parte l’obiettivo
di sviluppare nuovi prodotti e servizi (circa il 40 per cento), offrendo soluzioni di
pagamento integrate, sicure e veloci e strumenti di cash management per la clientela
retail e corporate22).
In linea con i risultati dell’indagine precedente, il 37 per cento delle nuove
iniziative è basata su piattaforme web-mobile, talvolta affiancate da strumenti per le
firme digitali o da servizi cloud. In crescita è risultato il numero delle nuove iniziative
che utilizzano la DLT/blockchain come tecnologia principale (circa 20 per cento),
finalizzate principalmente alla creazione di digital wallets, alla realizzazione di sistemi per
l’esecuzione di smart contract, alla sperimentazione per la creazione di stablecoin oppure al
supporto in iniziative più ampie, in particolare legate alla realizzazione dell’euro digitale.
LE INNOVAZIONI NEI PAGAMENTI
Digital wallet – In questa sotto area sono stati avviate 6 nuove iniziative. L’obiettivo
è quello di offrire portafogli digitali per incassare e trasferire denaro, acquistare beni e
servizi tramite applicazione mobile, custodire assets (tra cui quelli basati su tecnologie
blockchain).
Pagamenti contactless e tokenizzati – Questi progetti, sebbene in crescita rispetto
alla precedente rilevazione (5 iniziative contro 1), sono caratterizzati da flussi di
investimento contenuti; si concentrano principalmente nello sviluppo delle stablecoin
ancorate all’euro, in iniziative di supporto all’euro digitale oppure nello sviluppo di
piattaforme di acquiring multiservizio.
Instant payments – Le nuove iniziative sono intraprese per velocizzare le operazioni
di pagamento: sono in corso di sviluppo soluzioni che permettono di trasferire fondi
22) Il restante 60 per cento verte su obiettivi eterogenei, quali ad esempio l’ottimizzazione dei processi, l’acquisizione dei clienti e il miglioramento
dei prodotti e dei servizi esistenti.
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in pochi secondi tramite bonifico o di effettuare pagamenti in modo semplificato
tramite un link ricevuto dall’utente via sms. In tale categoria si sono concentrati il
maggiori investimenti.
Trasferimenti peer-to-peer – I nuovi progetti in questa area sono 3 con investimenti
abbastanza contenuti. Rilevano alcune soluzioni che impiegano la blockchain per
effettuare transazioni immobiliari di importo elevato e lo sviluppo di applicativi per
lo scambio di denaro tra privati tramite dispositivo mobile.
Servizi di compensazione e regolamento – Il numero di iniziative in questo settore è 4,
nessuna già censita in passato, tutte caratterizzate da flussi di investimento contenuti.
Tra queste si evidenzia un’iniziativa nell’ambito del progetto Spunta Interbancaria
per la riconciliazione dei flussi interbancari, che ha l’obiettivo di testare la tecnologia
blockchain per le transazioni wholesale effettuate con CBDC (i test sono condotti
all’interno del Milano Hub). Rientrano in tale ambito anche le piattaforme sviluppate
per la cessione crediti, la presentazione di fatture a sconto e i rapporti con le imprese
di factoring.
Altro – Quasi il 20 per cento delle nuove iniziative associano l’innovazione
dei sistemi di pagamento ad una molteplicità di altri servizi. Alcune sono
focalizzate sulla digitalizzazione di processi, tra cui i) l’identificazione della
clientela, effettuata completamente online usando videoselfie o servizi come
lo SPID; ii) la sottoscrizione a distanza dei contratti mediante firma digitale;
iii) la tokenizzazione di carte di pagamento su dispositivi mobili1). In aggiunta,
sono stati indicati progetti che prevedono, tra gli altri, la sperimentazione delle
tecnologie di registro distribuite per la digitalizzazione dell’assegno circolare e
per la tokenizzazione delle fatture e lo sviluppo di piattaforme di acquiring che
possono essere utilizzate in modalità as a service e integrate all’interno di altre
piattaforme o applicazioni.
Processo mediante il quale le carte di pagamento fisiche vengono rappresentate digitalmente in un Token e memorizzate in un portafoglio
digitale (wallet) del cliente.
Operations 23) – La maggior parte dei nuovi progetti è riconducibile a tre principali
sotto-aree (si confronti il successivo riquadro La digitalizzazione dei processi interni):
il back office, il supporto alle funzioni interne dell’intermediario (business support) e
l’assistenza alla clientela (customer support).
Una quota limitata delle nuove iniziative consiste in interventi strutturali che
prevedono la costituzione o l’upgrade dei sistemi informativi attraverso il cloud, la RPA,
l’AI, i big data. Il volume degli investimenti è pari a 21 milioni, circa il 18 per cento
del totale.
23) L’area delle operations include i progetti che agiscono sui processi interni, quali il back office, il supporto al business e alla clientela.
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LA DIGITALIZZAZIONE DEI PROCESSI INTERNI
Back office – I nuovi progetti esaminati impiegano soprattutto l’AI e la RPA ed
hanno come obiettivi prevalenti l’ottimizzazione dei processi interni e la riduzione
dei costi sostenuti dagli intermediari in attività a scarso valore aggiunto. Includono
18 progetti per una spesa di circa 10 milioni.
Business support – I progetti per il supporto delle funzioni interne degli intermediari
rappresentano la prima sotto-area per ammontare di spesa; 72 milioni di euro
ripartiti su 24 nuove iniziative (oltre il 60 per cento dei nuovi investimenti nell’area).
La metà dei nuovi progetti è in produzione. Le innovazioni di processo, conseguite
anche in questo caso attraverso la RPA e l’AI, sono molto diversificate; includono
metodi per migliorare il pricing dei prodotti e dei servizi finanziari, piattaforme
per l’automazione della raccolta documentale e l’erogazione dei finanziamenti,
l’introduzione di BOT a supporto dei dipendenti degli intermediari.
Customer support – Questa sotto-area include i progetti destinati a innovare la
funzione di assistenza e comunicazione con la clientela; include 12 nuovi progetti per
un investimento di 13 milioni. Le nuove iniziative riguardano il rilascio di assistenti
virtuali (Chatbot) e sistemi di interazione a distanza con il cliente al fine di favorire il
rapporto tra quest’ultimo e l’intermediario (video meeting). Inoltre, le innovazioni
riguardano lo sviluppo di sistemi di condivisione, di gestione documentale e di firma
digitale, volti a migliorare la fruizione dei prodotti e servizi offerti dagli intermediari.
Prevalgono le tecnologie basate su applicazioni web-mobile e sull’AI.
Servizi di Investimento e assicurativi – I progetti di quest’area possono essere
suddivisi in tre raggruppamenti: la consulenza e la gestione degli investimenti;
lo sviluppo di prodotti e di servizi finanziari e dei relativi canali distributivi; i servizi
assicurativi.
Consulenza e gestione investimenti – In questa categoria si concentra la maggior
parte dei progetti (29, di cui 18 nuovi) e degli investimenti (pari a 40 milioni di euro,
di cui 12,1 milioni relativi a nuovi progetti). Le tecnologie impiegate – principalmente
le API, le applicazioni web-mobile, i big data, l’AI e il cloud computing – sono alla
base delle piattaforme digitali di wealth management, di robo-advisory e degli algoritmi
di High Frequency Trading24); ne beneficerebbero la qualità e l’efficienza dei processi
afferenti alle attività di investimento, di consulenza, di gestione individuale e collettiva
del risparmio.
Prodotti, servizi e canali distributivi – Sono ricompresi quei progetti, che,
realizzando piattaforme per il trading evoluto o per l’equity crowdfunding, consentono
l’ampliamento della gamma degli investimenti disponibili per la clientela. Rientrano in
questa categoria anche i progetti di sviluppo di tecnologie DLT per la negoziazione di
24) Strategie automatizzate di trading ad alta frequenza progettate per identificare e trarre vantaggio da rapidi sbilanciamenti di liquidità o da
inefficienze dei prezzi di brevissima durata.
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strumenti finanziari, quali i progetti di asset tokenization (si confronti il riquadro sulle
DLT). In totale questa sottocategoria comprende 13 nuovi progetti e investimenti pari
a 5,7 milioni di euro.
Servizi assicurativi – Sono stati segnalati soltanto due nuovi progetti legati ai servizi
assicurativi, per una spesa di soli 150 mila euro. Questi progetti, solitamente realizzati
mediante partnership con società di assicurazioni, riguardano lo sviluppo di prodotti
assicurativi digitali di tipo micro-instant, idonei cioè a coprire bisogni e aspettative
particolari in contesti e momenti specifici, quali, ad esempio, la copertura dei rischi
collegati ai viaggi, allo sport e au servizi di sharing. Si avvalgono di tecnologie API,
applicazioni web-mobile, firme digitali.
Risk management – I nuovi progetti riconducibili alle funzioni di AML e di
compliance rappresentano la quota più rilevante dell’area (62,5 per cento); seguono i
progetti per il risk management vero e proprio (25 per cento delle nuove iniziative), ossia
per la gestione dei rischi di credito e operativo e di mercato. Una quota più limitata
delle nuove iniziative è dedicata all’innovazione dell’audit interno (12,5 per cento),
connotata in prevalenza dall’utilizzo di RPA e di modelli di AI volti ad automatizzare
le attività di controllo.
AML/Compliance – I principali obiettivi dei progetti sviluppati in ambito AML
(19 dei quali la metà in produzione) sono il rafforzamento dei presidi per l’adeguata
verifica (ad esempio attraverso l’analisi delle notizie negative riferite alla clientela)
e per il monitoraggio delle transazioni sospette (attraverso alert basati su algoritmi di
machine learning). L iniziative dedicate alla funzione di compliance sono in tutto 6
e basate per lo più sul machine learning; hanno come obiettivi prevalenti il monitoraggio
continuo e sistematico della normativa in modo da fornire alert nel caso di modifiche
attinenti le attività rilevanti dell’intermediario.
Risk Management – Metà dei 10 progetti segnalati sono dedicati alla gestione del
rischio di credito (di cui nessuno ancora in produzione); l’obiettivo ricorrente è quello
di aumentare la capacità predittiva della probability of default, facendo leva su fonti di
informazioni alternative, come ad esempio i dati transazionali25) e attraverso l’utilizzo
di algoritmi di AI. L’altra metà è volta ad automatizzare i processi operativi sottostanti
alla gestione dei rischi operativi e di mercato mediante RPA.
Internal Audit – I progetti per innovare le attività di controllo interno sono
cinque, di cui uno soltanto già in produzione; l’utilizzo anche combinato della RPA,
dell’AI e dei big data consente di perfezionare i processi di identificazione delle frodi
interne dei dipendenti, di monitorare gli accessi non autorizzati ai database aziendali,
di supportare l’attività di verifica per il controllo delle check-list e dei dati.
25) Dati di transazioni effettuate sul conto corrente.
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2.5 Investimenti per tipo di intermediario
Banche – Il flusso cumulato di investimenti ascrivibili al settore bancario ammonta
a 1,7 miliardi euro con ricavi attesi per 2 miliardi26); gli investimenti sono ripartiti tra
le banche Significant (SI) e quelle Less Significant (LSI) con quote rispettivamente pari
al 60 e al 40 per cento. Dei 334 progetti, 204 sono di pertinenza delle LSI e i restanti
130 delle SI. Il valore medio dei progetti di investimento intrapresi dalle banche SI è di
7,9 milioni di euro, 2,2 volte quello delle banche LSI.
Gli investimenti sono polarizzati intorno alle aree dei pagamenti e
dell’intermediazione (fig. 10), riflettendo la presenza in queste aree di progetti limitati
nel numero ma di grande dimensione e non considera quei progetti privi di flussi di
cassa perché in fase di proof of concept. Per tenere conto di questi fattori viene fornita
una rappresentazione complementare dell’attività di investimento basata sul numero
dei progetti, da cui emerge una distribuzione più equilibrata dei progetti tra le diverse
aree; a beneficiarne è soprattutto l’area delle operations.
Figura 10
PROGETTI FINTECH PER AREA DI BUSINESS E TIPO DI BANCA
(valori percentuali)
Investimenti
Numero progetti
Intermediazione
Investimenti
Operations
Pagamenti
Risk Management
Altro
Intermediazione
Investimenti
Operations
Pagamenti
Risk Management
Altro
L’analisi delle finalità perseguite rivela una prevalenza degli obiettivi di
ricavo attraverso l’offerta di nuovi prodotti e servizi (13 per cento dei casi, spesso
come obiettivo primario) e l’ampliamento della base clienti (11 per cento). Gli
obiettivi di riduzione dei costi sono in prevalenza evidenziati come obiettivi
secondari e riguardano principalmente l’ottimizzazione e l’innovazione dei processi
(rispettivamente 15,6 e 18,8 per cento). Rispetto a questa profilatura degli obiettivi le
banche LSI risultano più focalizzate sull’accrescimento dei ricavi laddove le banche
SI risultano concentrate sulla riduzione dei costi; questa impostazione è coerente
con i maggiori problemi di legacy derivanti da infrastrutture IT caratterizzate da
costi fissi importanti e con il tipo di progetti intrapresi da queste banche, focalizzati
maggiormente sulle operations.
26) Valore cumulato dei costi dei progetti segnalato a partire dal 2021 e sino alla messa in produzione dei progetti.
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Gli intermediari non bancari – Le società finanziarie ex art. 106 del TUB investono
complessivamente 45,1 milioni di euro in progetti afferenti principalmente alle aree del
credito e del risk management; nella metà dei progetti l’obiettivo prevalente è riconducibile
all’ampliamento dell’offerta di prodotti e servizi e all’ottimizzazione dei processi.
Gli investimenti degli IP ammontano a 12,5 milioni di euro e sono concentrati
per la quasi totalità (98 per cento) nei pagamenti e nell’open banking; gli IP puntano
ad acquisire nuovi clienti, arricchendo il portafoglio dei prodotti e dei servizi offerti
e a ottimizzare i processi interni. Anche la maggioranza degli investimenti degli
IMEL, pari a 6,1 milioni di euro, è focalizzata sui pagamenti e sull’open banking;
per gli IMEL sono prevalenti gli obiettivi di ricavo rispetto a quelli di riduzione
dei costi.
Gli investimenti delle SGR ammontano a 9,8 milioni di euro; sono dedicati allo
sviluppo delle funzioni di investimento e delle operations ed hanno come obiettivo
prevalente la riduzione dei costi. Per le imprese di investimento, la totalità degli
investimenti deriva da progetti legati all’area investment con obiettivi più orientati verso
l’espansione dei ricavi.
L’incidenza dei progetti sui costi e i ricavi degli intermediari – Per valutare l’impatto
economico dei progetti fintech sul bilancio degli intermediari, l’ammontare degli
investimenti fintech del biennio 2021-2022 è stato raffrontato con i corrispondenti
costi operativi (fig. 11).
Figura 11
PROGETTI FINTECH PER INTERMEDIARIO
(valori percentuali)
Ricavi attesi /Margine intermediazione 2021
Investimenti / Costi Operativi 2021
Ricavi attesi /Margine intermediazione 2022
Investimenti / Costi Operativi 2022
Impresa di
Investimento
Società di
gestione
Finanziaria
Impresa di
Investimento
Società di
gestione
Finanziaria
In generale, l’incidenza delle spese sui costi operativi aumenta per le banche,
gli IP e le società di gestione; diminuisce per le finanziarie, rimanendo trascurabile
per le restanti tipologie. Il rapporto tra ricavi attesi e margine di intermediazione,
pur seguendo un andamento speculare, è caratterizzato da percentuali inferiori;
ciò dipende dalla natura differita dei ricavi rispetto ai costi (in media un progetto
richiede 29,9 mesi per conseguire l’equilibrio tra costi e ricavi).
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2.6 Effetti attesi sui rischi
Le maggiori ricadute dei progetti sono attese sui rischi operativi: i progetti che possono
determinare una riduzione e un aumento di tali rischi sono pari rispettivamente al 44 e al
19 per cento del totale. In particolare, i progetti che impiegano la RPA per automatizzare
processi e ridurre la componente manuale nel back office così come nelle varie fasi del
processo del credito porterebbero a una diminuzione del rischio operativo (fig. 12).
Figura 12
EFFETTI DEI PROGETTI SUI RISCHI
(valori percentuali)
Strategico
Credito
Liquidità
Mercato
Operativo
di cui:
Outsurcing no ICT
Conduct
Legale
Frodi
Outsourcing ICT
Reputazionale
in aumento
In diminuzione
invariato
Nel perimetro del rischio operativo i maggiori benefici consistono nella riduzione
dei rischi di frode, legali e reputazionali: tra le principali soluzioni che consentono
una riduzione del rischio di frode figurano i sistemi di riconoscimento facciale nelle
procedure di onboarding, l’ampliamento del patrimonio informativo a disposizione
per la valutazione del merito creditizio, la digitalizzazione delle fideiussioni; i
sistemi di AI per monitorare l’aggiornamento della normativa comporterebbero un
minore rischio di incorrere in sanzioni e quindi una diminuzione del rischio legale;
i numerosi progetti in ambito AML comporterebbero una diminuzione dei rischi di
frode e reputazionali.
D’altra parte, per un quarto dei progetti è atteso un aumento del rischio outsourcing
ICT in considerazione del crescente ricorso a fornitori in cloud ed alle collaborazioni;
la gestione del rischio di terze parti diventa un aspetto fondamentale in un ecosistema
caratterizzato da frequenti collaborazioni con partner tecnologici.
I progetti che comportano un aumento dei rischi strategici, di credito, di liquidità e di
mercato costituiscono una minoranza, che non supera il 7 per cento del totale: gli investimenti
tecnologici lasciano in prevalenza invariati oppure fanno diminuire questi rischi (fig. 12).
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3 L’open banking
I progetti connessi con l’open banking sono 60 e comportano un investimento
cumulato di 530 milioni. I nuovi progetti risultano piuttosto limitati in termini di
risorse (36 progetti per un investimento di 46 milioni) e rispetto alla precedente
indagine risultano in netta diminuzione (erano 75 nuovi progetti per una
investimento di 156 milioni27)). I ricavi attesi sono giudicati in crescita per tutto il
periodo; il raggiungimento dell’equilibrio tra investimenti e ricavi è atteso dopo il
2024 (fig. 13).
Le nuove iniziative sono riconducibili ai servizi di pagamento, all’impiego
dell’identità digitale, allo sviluppo dei portafogli digitali e di soluzioni tecnologiche di
supporto del business.
I servizi dispositivi e informativi introdotti dalla PSD2 sono associati ad altri
servizi, tra i quali il credit scoring, il personal e il business financial management, l’adeguata
verifica della clientela. I progetti per l’open finance risultano ancora molto limitati. La
realizzazione di progetti per l’open banking è tecnologicamente basata sulle API e sulle
applicazioni web-mobile; più rara è la presenza dell’AI.
Figura 13
INVESTIMENTI E RICAVI DEI PROGETTI PER L’OPEN BANKING
(milioni di euro)
200,0
Ricavi attesi – investimenti
150,0
Ricavi attesi – Investimenti (nuovi progetti)
Ricavi attesi
Investimenti
100,0
-50,0
-100,0
post 2024
27) In termini percentuali i nuovi progetti che comportano servizi di open banking passano dal 30 per cento della precedente rilevazione al 13 per
cento (le percentuali sono calcolate sul totale delle nuove iniziative).
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Finalità – Circa un quarto dei nuovi progetti realizzati è orientato allo sviluppo
di prodotti e servizi o di soluzioni per digitalizzare e distribuire servizi e prodotti
tradizionali, in linea con le precedenti rilevazioni. Rispetto all’ultima indagine emerge
maggiore interesse verso i progetti idonei a ottimizzare i processi aziendali.
Destinatari – In linea con le precedenti rilevazioni la quasi totalità delle nuove
iniziative è stata sviluppata dalle banche e risulta orientata verso lo sviluppo di strumenti
destinati a migliorare i servizi bancari e finanziari fruiti dalla clientela retail e dalle
piccole e medie imprese (PMI), che rappresentano oltre il 60 per cento dei destinatari
dei nuovi progetti. La quota di nuovi progetti destinata a sviluppare servizi e prodotti
per la clientela corporate risulta più contenuta e pari a poco più del 20 per cento; rispetto
alle precedenti rilevazioni, inoltre, si osserva anche un peso lievemente maggiore dei
progetti per la clientela interna, che sviluppano soluzioni per l’integrazione dei processi
aziendali con i servizi di open banking.
Aree – I nuovi progetti sono collegati a tre aree di business principali, alle quali è
possibile aggiungerne una quarta eterogenea:
Pagamenti: sviluppo di piattaforme di acquiring28), di strumenti per garantire
la sicurezza nei pagamenti tra privati e per gestire conti multipli soprattutto
per le PMI (20 per cento).
Identità digitali: sviluppo di strumenti che utilizzano la biometria per
rafforzare i processi di verifica antiriciclaggio, rendere più rapido l’onboarding
tramite l’accertamento remoto dell’identità, abilitare le operazioni di digital
lending (11 per cento).
Operations: progetti che sviluppano soluzioni di back office per le aziende,
offrendo servizi per l’automazione delle operazioni contabili e dei processi
creditizi, per le analisi di marketing29). Progetti per l’erogazione di servizi di
business support, che valutano il merito creditizio e altri servizi per la gestione
dei pagamenti, come ad esempio il servizio di incasso e pagamento massivo,
l’avvio di flussi di pagamento condizionato al perfezionamento di determinate
condizioni (14 per cento).
Altri progetti: progetti per l’erogazione di servizi alla clientela corporate, che
integrano i servizi di pagamento nel sistema gestionale aziendale; altri progetti
per la clientela retail e per le PMI estendono i servizi bancari tradizionali
alle piattaforme web e alle applicazioni mobile, rafforzano la sicurezza nelle
transazioni (anche con riferimento al digital lending30)), offrono soluzioni di
personal financial management (circa il 20 per cento).
28) Il servizio di acquiring si riferisce alla gestione delle autorizzazioni e delle verifiche necessarie per attivare un flusso di pagamento dal conto
bancario dell’acquirente a quello del venditore.
29) Ad esempio i servizi per la profilatura dei clienti sulla base delle transazioni online o per il calcolo del rapporto tra le vendite realizzate e il numero
di visite presso i negozi online.
30) Operazione di prestito alternativa al credito bancario che si basa sul finanziamento tra soggetti privati tramite piattaforme digitali.
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Tecnologie – In linea con le caratteristiche rilevate nei progetti avviati nella
precedente rilevazione, anche le nuove iniziative utilizzano per la maggior parte (circa
il 60 per cento) le API, che consentono di sviluppare ad un intermediario proprie
applicazioni e servizi a partire dai dati e dalle infrastrutture tecnologiche di istituzioni
finanziarie terze. Non meno rilevante risulta lo sviluppo di applicazioni web-mobile,
presenti in circa il 45 per cento dei nuovi progetti (in parte come tecnologia principale
e in parte come supporto), che permettono di digitalizzare prodotti già esistenti e di
fornire nuovi servizi online; nel 14 per cento dei casi le nuove iniziative sono basate
sull’AI, utilizzata principalmente come tecnologia di supporto alle API31). Più in generale
le API e i servizi web risultano interconnessi e complementari: quasi il 60 per cento
delle nuove iniziative basate sullo sviluppo di applicazioni e servizi che si avvalgono di
dati e funzioni di un’istituzione finanziaria terza prevedono anche l’implementazione
di strumenti per la fruibilità via web o app mobile.
L’OPEN FINANCE
I progetti per l’open finance risultano piuttosto limitati e pari a 5 iniziative. Queste
iniziative, rivolte prevalentemente a favore della clientela retail, propongono
soluzioni per la gestione integrata del conto corrente e di tutte le operazioni ad
esso associate, tra cui i finanziamenti. Rientrano anche progetti, basati su API,
per favorire l’integrazione tra servizi bancari e servizi di investimento offerti
da SIM e da consulenti indipendenti: ad esempio, le SIM possono proporre ai
clienti l’apertura di conti deposito su banche partner e su questi conti offrire
i propri servizi di investimento, ricezione e trasmissione di ordini, custodia e
deposito.
Collaborazioni – Circa il 45 per cento dei nuovi progetti sono sviluppati in house
da intermediari finanziari e di questi circa il 18 per cento senza alcuna collaborazione
con altri soggetti esterni. Una quota pari al 17 per cento dei nuovi progetti è sviluppata
acquistando servizi forniti da terzi soggetti, mentre per circa il 40 per cento la modalità
principale di realizzazione prevede la collaborazione con soggetti terzi.
PROGETTI CHE SI AVVALGONO DEI SERVIZI PIS E AIS
I nuovi progetti che prevedono l’erogazione di servizi informativi e di pagamento
previsti dalla PSD2 (rispettivamente AIS e PIS) rappresentano il 72 per cento del
totale. In particolare, nel 42 per cento dei casi i nuovi progetti prevedono l’erogazione
di servizi AIS ai quali si aggiungono i servizi PIS nel 23 per cento dei casi; nell’8 per
cento dei casi i progetti sono destinati all’erogazione dei soli servizi PIS.
31) La realizzazione dei progetti spesso richiede l’impiego di diverse tecnologie tra modalità principale di implementazione e supporti successivi per
l’utilizzo e la diffusione del prodotto/servizio. Ciò premesso, le percentuali indicate tengono conto del fatto che su un singolo progetto sono
applicate diverse tecnologie.
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In circa i due terzi i progetti prevedono di integrare i servizi AIS con altri servizi,
tra i quali i più rilevanti sono: