(AGENPARL) - Roma, 10 Gennaio 2023(AGENPARL) – mar 10 gennaio 2023 Buona serata
Testo Allegato:
��
PRESS RELEASE
UniCredit successfully issues Senior Preferred Notes for EUR 1 billion
Today, UniCredit S.p.A. (issuer rating Baa1/BBB/BBB)
has successfully issued a fix
–
to
–
floater Senior
Preferred Bond for EUR 1 billion with 6 years maturity and a call after year 5
,
targeted to institutional
investors.
The issuance follows
a book building process
that gathered strong demand
of more than EUR 2.85bn from
more than 200 institutional investors globally.
T
he initial guidance of 220bps over the 5
–
year mid swap
rate
has been
consequently
revised downwards and set at 190bps, resulting in a
fixed coupon of 4.80%
paid annually, with a
n issue/re
–
offer price of 99.813%.
The bond will have a one
–
time issuer call at year 5,
as
to maximize regulatory efficiency. Should the issuer
not call the bond after 5 years, the coupons for the subsequent periods until maturity will reset to a floating
rate equal to 3
–
months Euribor plus the initial spread of 190 bps.
The final allocation has been mainly in favor of funds (62%), banks & private banks (16%), insurances
12%, official institutions & central banks 6%, with the following geographical distribu
tion: Italy 26%,
France 25%, UK 15%, Germany/Austria 13%, Benelux 7%, Nordics 7% and Iberia 5%.
The amount issued is part of the 2023 Funding Plan and confirms once again UniCreditâ??s ability to access
the market in different formats.
UniCredit Bank AG acte
d as Sole Book Runner and Lead Manager. BNP, Mediobanca, Natwest and Santander
acted as Joint Lead Managers (no books).
The bondA documented under the issuerâ??s Euro Medium Term Notes ProgramA will rank
pari passu
with the
outstanding Senior Preferred debt.
The expected ratings are as followsB Baa1 (Moodyâ??s)/ BBB (S&P)/ BBB
(Fitch).
Listing will be on the Luxembourg Stock Exchange.
Milan, 10 January 2023
Contacts:
Media Relations
e
–
mail:
MediaRelations@unicredit.eu
Investor Relations
e
–
mail:
InvestorRelations@unicredit.eu
COMUNICATO STAMPA
UniCredit colloca con successo un Senior Preferred Bond per un valore di
1 miliardo di Euro
UniCredit S.p.A. (rating emittente Baa1/BBB/BBB) ha emesso oggi con successo un bond Senior Preferred
da 1 miliardo di Euro con scadenza 6 anni e possibilità di ri
mborso anticipato (
call
) dopo 5 anni, rivolto a
investitori istituzionali.
L’emissione avviene in seguito a un processo di
book building
che ha raccolto domanda
per
oltre 2,85
miliardi di E
uro
da
parte di
più di 200 investitori a livello globale.
Grazie a ciò,
i
l livello inizialmente
comunicato al mercato di circa
220pb
sopra il
tasso
mid
–
swap
a 5 anni è
stato rivisto
e fissato
a
190pb.
Conseguentemente la cedola annuale è stata determinata pari al 4,80%, con prezzo di emissione/
re
–
offer
di 99,813%
.
L’obbligazione prevede la possibilità di una sola opzione
call
da parte dellâ??emittente al quinto annoA al fine
di massimizzare l'efficienza dal punto di vista regolamentare@ Dopo 5 anniA se lâ??obbligazione non verrÃ
richiamata le cedole per i periodi successivi fino alla scadenza verranno fissate sulla base dellâ??Eurib
or a 3
mesi più lo spread iniziale di 190 punti base.
Lâ??allocazione finale ha visto la prevalenza di fondi (62%)A banche e
private banks
16%, assicurazioni 12%,
istituzioni e banche centrali 6%, con la seguente ripartizione geografica: Italia 26%,
Francia
25%, UK 15%,
Germania/Austria 13%, Benelux 7%, paesi nordici 7% e
Spagna/Portogallo 5
%.
Lâ??emissione è parte del
Funding Plan
per il 2023
e conferma ancora una volta la capacità di UniCredit di
accedere al mercato in diversi formati
.
UniCredit Bank AG ha ricoperto il ruolo di
Sole Book Runner
e
Lead Manager
affiancata da BNP, Mediobanca,
Natwest e Santander i
n qualità di
Joint Lead Managers
(no books).
Lâ??obbligazioneA documentata nell'ambito del programma
Euro Medium Term Notes
dell
‘emittente, si
classificherà
pari passu
con il debito Senior Preferred in essere
. I rating attesi sono i seguenti: Baa1
(Moody’s) / BBB (S&P) / BBB (Fitch).
La quotazione avverrà presso la Borsa di Lussemburgo.
Milano, 10 gennaio 2023
Contatti:
Media Rel
ations
e
–
mail:
MediaRelations@unicredit.eu
Investor Relations
e
–
mail:
InvestorRelations@unicredit.eu
